Gate terminal B.V., een joint venture van N.V. Nederlandse Gasunie en Koninklijke Vopak N.V. maakt bekend dat het een project-financieringsovereenkomst ter waarde van EUR 745 miljoen
heeft afgesloten met de European Investment Bank en een syndicaat van 10 internationale relatiebanken.
De financiële faciliteiten zullen worden aangewend voor de financiering van de Liquefied Natural Gas (LNG) importterminal op de Maasvlakte nabij Rotterdam, waarvan de bouw onlangs gestart is.
De terminal zal een belangrijke rol spelen in de toekomstige levering van aardgas aan de West- Europese energiemarkt. Het zal een initiële doorzetcapaciteit hebben van 9 miljard kubieke meter per jaar en zal naar verwachting in de tweede helft van 2011 volledig operationeel zijn.
De projectkosten bedragen rond EUR 800 miljoen, waarvan rond 15% van de kosten gefinancierd worden via het eigen vermogen van de aandeelhouders en rond 85% door middel van financiering door de betreffende banken.
De faciliteiten hebben een looptijd van 20 jaar en bestaan uit 2 financieringsregelingen.
De European Investment Bank financiert rond EUR 340 miljoen en het syndicaat van 10 banken maximaal rond EUR 405 miljoen exclusief een garantiefaciliteit. Beide faciliteiten zijn gebaseerd op variabele rentetarieven. Gate terminal beschikt over financiële ‘hedge’ instrumenten om de gevolgen van eventuele renteschommelingen substantieel op te vangen.
Henk Chin Sue, lid van de Raad van Bestuur en CFO van Gasunie en Jack de Kreij, lid van de Raad van Bestuur en CFO van Vopak, reageerden beiden: “We zijn trots op het feit dat de European Investment Bank en een internationale groep van gerespecteerde banken participeren in het eerste Nederlandse LNG-project. De unieke ‘open access’ strategie van Gate biedt meerdere
energiebedrijven de mogelijkheid om te profiteren van deze nieuwe Europese toegangspoort voor aardgas. Reeds 3 klanten hebben zich verbonden aan dit project. De financiële faciliteiten bieden een uitstekende basis voor een toekomstige uitbreiding van de terminal”.

Syndicaat van banken en adviseurs
Het syndicaat van banken bestaat uit Banco Bilbao Vizcaya Argentaria S.A., Bayerische Landesbank, BNP Paribas, Calyon, DnB NOR Bank ASA, Fortis Bank N.V., ING Bank N.V., Rabobank, Royal Bank of Scotland plc en Svenska Handelsbanken. Deze banken traden allen op als ‘Mandated Lead Arrangers’. ING Bank N.V. zal optreden als de ‘Facility Agent’ van deze transactie. ABN AMRO Bank N.V. trad in deze transactie op als financieel adviseur en Addleshaw
Goddard als juridisch adviseur. De European Investment Bank en het syndicaat van 10 banken werden geadviseerd door Ashurst.

Klanten en minderheidsaandeelhouders van Gate terminal
De eerste klanten die langetermijn doorvoercontracten getekend hebben met Gate terminal zijn DONG Energy uit Denemarken, EconGas uit Oostenrijk en Essent uit Nederland. Als onderdeel van de overeenkomst hebben DONG Energy, Essent en OMV Gas & Power (als grootaandeelhouder van EconGas) ieder een aandelenbelang van 5% verworven in Gate terminal, waarbij het onafhankelijke karakter van de terminal gewaarborgd blijft.