• Break-even nettoresultaat (EUR 5 miljoen negatief) weerspiegelt hoge kredietvoorzieningen
• Voortdurende betrokkenheid bij klanten om hen bij te staan gedurende Covid-19
• Goed operationeel resultaat; netto rentebaten onder druk door lage rente
• Kosten blijven dalen dankzij kostenbeheersing
• Robuuste kapitaalpositie; Basel III CET1 ratio van 17,3% en Basel IV CET1 ratio circa 14%
• Bank zal zich focussen op Nederland en Noordwest Europa
• Significante risicoreductie in wereldwijde sectoren zal naar verwachting in de komende jaren de
kapitaalpositie versterken
Robert Swaak, CEO:
‘Toen ik als CEO van ABN AMRO begon, heb ik vier prioriteiten gesteld: de bank door de Covid-19 crisis
loodsen, de strategie onder de loep nemen, ons focussen op onze licence-to-operate, en de cultuur van de
bank verder versterken. Op alle terreinen hebben we vooruitgang geboekt, ook bij de review van de strategie.
We willen klanten bedienen in segmenten waar wij schaal kunnen realiseren, en zullen ons focussen op
Nederland en Noordwest Europa, waar we gaan investeren en groeien. Dit komt ook tot uiting in de uitkomst
van de CIB review, die vandaag is bekendgemaakt.
Corporate & Institutional Banking (CIB) gaat zich focussen op klanten in Noordwest Europa en op Clearing en
we trekken ons terug uit alle niet-Europese corporate banking-activiteiten. De activiteiten van Trade &
Commodity Finance worden volledig beëindigd en in Natural Resources en Transportation & Logistics gaan we
ons uitsluitend richten op Europese klanten. Daarnaast hebben we de kredietvoorwaarden en -limieten
aangescherpt om ook aan een gematigd risicoprofiel bij te dragen. CIB wordt opgesplitst in kern- en nietkernactiviteiten.
De niet-kernactiviteiten (ongeveer 45% van het kredietvolume van CIB, circa 35% van de
risicogewogen activa (RWA) van CIB en ruim 10% van de totale RWA) worden naar verwachting in de
komende 3 à 4 jaar afgebouwd. Op dit moment zijn ongeveer 800 fte’s werkzaam in de niet-kernactiviteiten. Het
afbouwproces, dat nog door de toezichthouders dient te worden goedgekeurd, zal naar verwachting in de
komende jaren de kapitaalpositie versterken.
Hoewel de impact van de ‘zachte lockdown’ op de economie in Nederland minder ernstig was dan in veel
landen, heeft Covid-19 significante invloed op onze financiële resultaten. We rapporteren over het tweede
kwartaal een nagenoeg break-even nettoresultaat van EUR 5 miljoen negatief. Het operationeel resultaat was
goed, ondanks aanhoudende druk op de netto rentebaten. De kosten waren lager dankzij verdergaande
kostenbeheersing. De kredietvoorzieningen waren weer hoog als gevolg van een uitzonderlijk klantdossier,
Covid-19 en de olieprijs. Het operationele resultaat, hoewel veerkrachtig, zal de kredietvoorzieningen voor FY
2020 naar verwachting niet volledig compenseren. Het rendement op eigen vermogen kwam uit op een
teleurstellende -0,7% en de cost/income ratio op 60,4%. Onze financiële positie blijft sterk, met een Basel III CET1 ratio van 17,3% en een Basel IV CET1 ratio van circa 14%, ruim boven de wettelijke minimumeisen.

Onze purpose, ‘Banking for better, for generations to come’, dient als kompas bij het realiseren van onze strategie. Naast het besluit om ons te richten op Noordwest Europa hebben we strategische principes geformuleerd met betrekking tot klanten, digitalisering, gematigd risico en financiële ambities. Deze zullen ons leiden bij het maken van duidelijke keuzes. In november maken we hierover meer bekend, en zullen we ook operationele efficiëntie, financiële doelstellingen en kapitaal adresseren.’
Kerncijfers en indicatoren (in EUR miljoen) Q2 2020 Q2 2019 Mutatie Q1 2020 Mutatie H1 2020 H1 2019 Mutatie Operationele baten 1.985 2.321 -15% 1.924 3% 3.909 4.403 -11%
Operationele lasten 1.198 1.310 -8% 1.300 -8% 2.499 2.636 -5%
Operationeel resultaat 786 1.012 -22% 624 26% 1.410 1.766 -20%
Voorzieningen op financiële instrumenten 703 129 1.111 -37% 1.814 231
Belastingen 88 190 -54% -92 -4 363
Winst/(verlies) over de periode -5 693 -395 -400 1.172
Cost/income ratio 60,4% 56,4% 67,6% 63,9% 59,9%
Rendement op gemiddeld eigen vermogen 1 -0,7% 13,6% -8,7% -4,7% 11,4%
CET1 ratio 17,3% 18,0% 17,3% 17,3% 18,0%

1) Op basis van nettowinst voor de periode die toekomt aan de aandeelhouders

zie & lees verder op
https://www.abnamro.com/nl/images/Documents/035_Social_Newsroom/Press_Releases/2020/ABN_AMRO_Persbericht_Q2_resultaten_2020.pdf

https://www.abnamro.com/nl/images/Documents/050_Investor_Relations/Financial_Disclosures/2020/ABN_AMRO_Bank_Quarterly_Report_2020_Q2.pdf

tijd 15.32
Overdreven reactie bij ABN AMRO EUR 8,74 +65ct vol. 8,4 milj.
Te laag eigen vermogen en wat wordt het verdien model!?

ABN AMRO
blinkt uit vandaag, hoe denken de inschrijvers van de intro aandelen daarover?